Глобальный контекст


Гео и язык канала: не указан, не указан
Категория: не указана


Канал Аналитического центра «Форум». Новости регулирования и инфраструктуры финансовых рынков

Связанные каналы  |  Похожие каналы

Гео и язык канала
не указан, не указан
Категория
не указана
Статистика
Фильтр публикаций


ФАТФ проводит консультации по улучшению трансграничных платежей
ФАТФ и Базельский комитет по банковскому надзору разработали опросник, адресованный банкам, провайдерам платежных услуг, финтех-компаниям и другим заинтересованным сторонам, представляющим частный бизнес. Цель опроса – выяснить, какими путями можно решить такие проблемы, присущие сегодня международным платежам, как высокие издержки, ограниченный доступ, низкая скорость и недостаточная прозрачность, не снижая уровень ПОД/ФТ – всего 74 вопроса. Комментарии принимаются до 15 января 2021 года.
https://www.fatf-gafi.org/publications/fatfgeneral/documents/questionnaire-cross-border.html
https://www.regulationasia.com/fatf-seeks-feedback-on-aml-ctf-frictions-in-cross-border-payments/
https://survey.oecd.org/index.php?r=survey/index&sid=766572&lang=en%20


Базель одобрил подход к рискам Covid-19
Группа управляющих центробанков и глав надзорных ведомств (GHOS) одобрила скоординированный подход к смягчению связанных с Covid-19 рисков для глобальной банковской системы и направления дальнейшей работы Базельского комитета по банковскому надзору (BCBS). Заявлено, что после кризиса регуляторы предоставят банкам достаточно времени для восстановления буферов капитала с учетом состояния экономики, рынков и самих банков.
Поскольку по мере разворачивания кризиса Covid-19 в глобальной банковской системе будут возникать новые риски и уязвимости, члены GHOS поручили BCBS продолжать осуществлять координированный подход к антикризисным мерам, поддерживать справедливую конкурентную среду и избегать фрагментации регулирования. В дальнейшем Базельскому комитету рекомендовано сосредоточиться на новых проблемах, включая структурные тенденции в банковском секторе, на цифровизации финансов и на финансовых рисках, связанных с климатом.
https://www.bis.org/press/p201130.htm






ЕЦБ: 13 ожиданий от банков по климатическим и экологическим рискам
Европейский центральный банк (ЕЦБ) опубликовал в окончательном виде Руководство по климатическим и экологическим рискам (Документ имеет подзаголовок «Надзорные ожидания в отношении управления рисками и раскрытия информации») и объявил планы по его применению. В начале 2021 года ЕЦБ планирует направить в банки запрос о проведении самооценки в свете «Ожиданий», и составить на этой основе планы действий. В 2022 году регулятор проведет полный надзорный анализ практики банков и при необходимости примет конкретные последующие меры.
В документе содержится 13 конкретных «Надзорных ожиданий», описывающих, как должен строиться в кредитных институтах процесс выявления, управления и раскрытия информации о рисках, связанных с климатом и окружающей средой.
Одновременно ЕЦБ опубликовал отчет о мониторинге раскрытия банками информации, связанной с климатом и окружающей средой. Отмечая, что передовые практики быстро распространяются, ЕЦБ все же признает, что на данный момент практически ни одно из учреждений, входящих в сферу охвата мониторинга, не соответствует минимальному уровню раскрытия информации, установленному в «Надзорных ожиданиях» и в соответствующих рекомендациях Европейской комиссии и Целевой группы по раскрытию финансовой информации, связанной с климатом (TCFD).
https://www.bankingsupervision.europa.eu/press/pr/date/2020/html/ssm.pr201127~5642b6e68d.en.html
https://www.bankingsupervision.europa.eu/ecb/pub/pdf/ssm.202011finalguideonclimate-relatedandenvironmentalrisks~58213f6564.en.pdf
https://www.bankingsupervision.europa.eu/ecb/pub/pdf/ssm.ecbreportinstitutionsclimaterelatedenvironmentalriskdisclosures202011~e8e2ad20f6.en.pdf


Неофициально: Libra готова стартовать в Швейцарии
Оператор социальных сетей Facebook планирует выпуск своего стейблкоина Libra в январе 2021 года. О планах выпуска стейблкоина Libra в ограниченном формате, с привязкой только к американскому доллару, сообщило издание Financial Times со ссылкой на свои источники. Реализация планов зависит от позиции Службы надзора на финансовых рынках Швейцарии (Autorité fédérale de surveillance des marchés financiers, FINMA), куда Libra Association в апреле текущего года обратилась за получением лицензии оператора платежной системы. Первоначально Libra Association планировала выпуск мультивалютного «глобального стейблкоина», обеспеченного корзиной глобальных фиатных валют. Сейчас, по информации СМИ, организаторы приняли решение выпустить серию стейблкоинов, каждый на базе отдельной валюты, чтобы в перспективе включить их в корзину единой Libra. Изменение планов ассоциации связывают с регулятивным давлением США и других стран, опасающихся потенциальной угрозы для финансовой стабильности и риска отмывания денег.
Основатель Facebook Марк Цукерберг анонсировал проект Libra в июне 2019 года.
https://www.coindesk.com/facebook-libra-stablecoin-january-2021
https://www.financemagnates.com/cryptocurrency/news/facebook-plans-to-launch-libra-in-january-2021/
https://www.finma.ch/en/news/2020/04/20200416-mm-libra/


FRC разочарован уровнем применения рекомендаций Кодекса корпоративного управления
Совет по финансовой отчетности Великобритании (FRC) выпустил доклад о соблюдении компаниями рекомендаций Кодекса корпоративного управления в его новой версии, пересмотренной в 2018 году. Пересмотр Кодекса был нацелен на улучшение практик компаний по взаимодействию с заинтересованными сторонами, формирование долгосрочных стратегий и целей.
Результаты обзора, проведенного FRC, оказались разочаровывающими. Мало того, что, по оценке регулятора, многие компании относятся к отчетности «для галочки», но и новое целеполагание Кодекса пока не принесло удовлетворительных результатов. «Отчетность о корпоративном управлении не оправдала ожиданий заинтересованных сторон. Например, многие компании заявили о важности разнообразия на уровне совета директоров и в цепочке преемственности, но мало объяснили, что они делают для этого», – говорится в сообщении FRC. Регулятор также отмечает, что компании недостаточно раскрывают, как проявляется роль совета директоров и влияние этого органа на принятие решений в компаниях.
При подготовке обзора FRC оценивал случайную выборку из 100 компаний, в которую вошли как компании FTSE 100 и 250, так и компании с малой капитализацией.
https://www.frc.org.uk/news/november-2020/reporting-on-the-new-corporate-governance-code-is
https://www.frc.org.uk/getattachment/c22f7296-0839-420e-ae03-bdce3e157702/Governance-Report-2020-2611.pdf


Базель уточнил требования к регулятивному капиталу банков при секьюритизации неработающих кредитов
Базельский комитет по банковскому надзору (BCBS) опубликовал техническую поправку «Capital treatment of securitisations of non-performing loans», которая, согласно сообщению Комитета, ликвидирует пробел в системе регулирования, устанавливая пруденциальные требования к капиталу при секьюритизации неработающих кредитов.
Поправка устанавливает коэффициент взвешивания по риску при секьюритизации неработающих кредитов на уровне 100% и выше, но делает исключения для позиций, в отношении которых применялась оценка рискованности на основе внешних рейтингов. Правила вступят в силу не позднее 2023 года.
https://www.bis.org/press/p201126.htm


ESMA не изменит нормы торговли деривативами после Brexit
Европейская служба по ценным бумагам (ESMA) опубликовала заявление о применении норм MIFIR (Директива ЕС «О рынках финансовых инструментов») в отношении обязательств по торговле деривативами (DTO) после завершения 31 декабря переходного периода Brexit. Речь идет о ряде свопов на процентные ставки, номинированных в EUR, USD и GBP, а также двух CDS индексах (credit default swap indices).
Как указала ESMA в своем заявлении, оснований для пересмотра норм MIFIR не появилось – торговля этими инструментами может осуществляться только на тех торговых площадках за пределами ЕС, в отношении которых Еврокомиссия приняла решение об эквивалентности. Пока в отношении британских институтов такие решения не приняты, поэтому европейские инвесторы после 1 января 2021 года должны будут пользоваться либо площадками внутри Евросоюза, либо, например, американскими, получившими соответствующее разрешение.
Регулятор также отметил, что большинство британских торговых площадок, которые торгуют указанными деривативами, уже открыли соответствующие площадки на территории ЕС.
https://www.esma.europa.eu/sites/default/files/library/70-155-8842_esma_statement_on_dto_final.pdf
https://www.reuters.com/article/uk-britain-eu-derivatives-idUSKBN2850SR
https://www.thetradenews.com/eu-trading-obligation-sparks-brexit-stalemate-for-derivatives-market/
https://www.rte.ie/news/business/2020/1125/1180343-brexit-eu-tells-banks-to-trade-derivatives-inside-bloc/


Goldman Sachs перенес торговлю акциями европейских компаний из Лондона в Париж
Глобальный инвестиционный банк Goldman Sachs решил перенести торговлю акциями европейских компаний из Лондона в Париж. По заявлению банка, он запустит во Франции хаб по торговле акциями – SIGMA X Europe – до 4 января 2021 года, при одобрении со стороны французского регулятора. Как полагают СМИ, Goldman Sachs принял решение в рамках активации планов действий в непредвиденных обстоятельствах, разработанных на случай, если Великобритания выйдет из ЕС без соглашения.
Торговля акциями компаний из ЕС переместится на новую площадку, организованную по принципу «dark pool» (тип альтернативной торговой системы, которая позволяет размещать заказы и совершать сделки, не раскрывая всю информацию на этапе поиска покупателя). Торговля акциями британских компаний останется на действующей лондонской платформе. В порядке подготовки к Brexit Goldman Sachs уже начал перевод сотен сотрудников из Лондона в дополнительные офисы во Франкфурте и Париже.
Три пан-европейские платформы по торговле акциями, расположенные в Лондоне – Cboe Global Markets, Aquis Exchange и входящая в группу Лондонской фондовой биржи Turquoise – уже получили разрешение регуляторов на открытие хабов в Евросоюзе.
https://ca.reuters.com/article/us-goldman-sachs-eu-stocks-idCAKBN28421B
https://www.financemagnates.com/institutional-forex/regulation/goldman-sachs-picks-france-for-post-brexit-eu-stock-trading/


Ежегодное собрание IOSCO обсудило влияние Covid-19 на рынки капитала
Сорок пятое ежегодное собрание Международной организации комиссий по ценным бумагам (IOSCO) прошло с 9 по 18 ноября в виртуальном формате. В рамках мероприятия Совет IOSCO дополнил приоритетные направления своей работы в 2021 году двумя новыми: финансовая стабильность и системные риски в небанковских финансовых институтах, а также удаленная работа, риски ненадлежащего поведения, мошенничество и аферы, операционная устойчивость в контексте пандемии COVID-19.
Совет обсудил вопросы устойчивых финансов и определил направления для продолжения исследований Рабочей группы по вопросам устойчивых финансов (Sustainable Finance Task Force). Группе по обеспечению финансовой стабильности (Financial Stability Engagement Group, FSEG) поручено продолжить изучение влияния мартовских потрясений на рынках на финансовое посредничество, и прежде всего, на фонды денежного рынка и открытые инвестфонды, на ликвидность облигаций и рыночную маржу. Совет также одобрил доклад Рабочей группы по поведению на розничных рынках (Retail Market Conduct Task Force, RMCTF), посвященный вопросам поведения на розничных рынках в контексте пандемии и других аналогичных кризисов.
https://www.iosco.org/news/pdf/IOSCONEWS583.pdf


Лидеры G20 приняли итоговую декларацию саммита
Очередной саммит G20 состоялся 21-22 ноября в виртуальном формате. В итоговой декларации лидеры стран заявили, что скоординированные глобальные действия, солидарность и многостороннее сотрудничество как никогда необходимы для преодоления текущих проблем и реализации возможностей XXI века путем расширения прав и возможностей людей, защиты планеты и выхода на новые горизонты.
На саммите был утвержден актуализированный План действий «Группы двадцати», а министрам финансов и главам центральных банков поручено продолжать его регулярно пересматривать и отчитываться о выполнении. Также было одобрено продление до середины 2021 года Инициативы о предоставлении отсрочки по обслуживанию долга для стран с низким уровнем дохода (DSSI), что позволяет странам, которые подпадают под ее критерии, приостановить выплаты по обслуживанию двусторонних государственных долговых обязательств.
Участники саммита поддержали расширенную помощь МВФ малым развивающимся странам в преодолении стоящих перед ними особых вызовов и призвали МВФ подготовить анализ потребностей во внешнем финансировании развивающихся стран с низким уровнем доходов на предстоящие годы, с предложением вариантов устойчивого финансирования.
В вопросах финансового сектора была выражена приверженность принципам Совета по финансовой стабильности, на которых основываются национальные и международные меры по противодействию пандемии COVID-19, в том числе в части соответствия международным стандартам. В области технологических инноваций особое внимание было уделено так называемым глобальным стейблкоинам. Лидеры G20 указали, что эти инструменты не должны поступать в обращение до тех пор, пока соответствующие правовые, регулятивные и надзорные требования не будут сформированы надлежащим образом и не обеспечат соблюдение применимых стандартов.
https://g20.org/en/media/Documents/G20%20Riyadh%20Summit%20Leaders%20Declaration_EN.pdf
http://www.kremlin.ru/supplement/5585


Конференция TheCityUK: пути восстановления для Британии
Десятая юбилейная конференция TheCityUK National Conference 2020 состоялась 17-19 ноября в онлайн-формате под лозунгом ‘Recovering, Rebalancing, Revitalising' ("восстановить, уравновесить, оживить"). Открывая конференцию, председатель руководящего совета TheCityUK Эдриан Монтегью (Adrian Montague) выделил три фактора, оказавших доминирующее влияние на сектор финансовых услуг в 2020 году: Covid, Brexit и выборы в США. Он отметил, что пандемия привела к беспрецедентному государственному вмешательству во всем мире, а финансовый сектор повсеместно сыграл важную роль в реализации государственной политики, предоставляя поддержку миллионам клиентов. Это, по мнению г-на Монтегью, кардинально отличает нынешний кризис от кризиса 2008 года. Касаясь выхода Великобритании из ЕС, г-н Монтегью отметил, что сейчас с определенностью можно только сказать, что при любом сценарии – с соглашением или без – многие важные для отрасли вопросы не будут в него включены и должны решаться другими путями.
Выступление главы Банка Англии Эндрю Бейли (Andrew Bailey) было посвящено перспективам инвестиционного бизнеса и роли сектора финансовых услуг в «эпоху ковида». В частности, г-н Бейли отметил, что для успешного экономического восстановления Великобритании необходимо гораздо больше инвестиций, чем в последние годы, связав свой прогноз с ожиданием структурных изменений в экономике как следствия пандемии и мерами, необходимыми для поддержки изменения климатических тенденций. Выступление главного экономиста Банка Англии Энди Хэлдейна (Andy Haldane) во второй день конференции фокусировалось вокруг изменений в двух направлениях финансовых услуг – в системе розничных платежей и в кредитовании малого и среднего бизнеса.
https://www.thecityuk.com/news/thecityuk-national-conference-2020-day-1/
https://www.bankofengland.co.uk/speech/2020/andrew-bailey-the-cityuk-national-conference-2020
https://www.bankofengland.co.uk/-/media/boe/files/speech/2020/seizing-the-opportunities-from-digital-finance-speech-by-andy-haldane.pdf?la=en&hash=508F4972D17DE5A6DE3E0A1439A284BE904AC1C5


FCA продлило меры по поддержке ипотечных заемщиков
Управление по финансовому регулированию и надзору Великобритании (FCA) опубликовало обновленную версию руководства для компаний, предоставляющих поддержку ипотечным заемщикам, испытывающим финансовые трудности из-за пандемии. В соответствии со своими предложениями от 2 ноября, регулятор подтвердил введение моратория на изъятие собственности за неплатежи без согласия клиента сроком до 31 января 2021 года Документ вступает в силу с 20 ноября.
https://www.fca.org.uk/news/press-releases/fca-confirms-support-mortgage-borrowers-impacted-coronavirus


СФС опубликовал руководство по оценке достаточности финансовых ресурсов при реструктуризации центральных контрагентов
Совет по финансовой стабильности (СФС) опубликовал в окончательной версии после проведения публичных консультаций руководство для регуляторов "Guidance on Financial Resources to Support CCP Resolution and on the Treatment of CCP Equity in Resolution". В документе указывается, что оценка достаточности финансовых ресурсов при реструктуризации центральных контрагентов (CCP) должна проводиться регуляторами в сотрудничестве с наблюдательными/надзорными органами CCP, а если CCP относится к системно значимым институтам более, чем в одной юрисдикции, оценка должна подлежать ежегодной проверке и корректировке.
Руководство состоит из двух частей: в первой предлагается состоящий из пяти шагов алгоритм оценки достаточности финансовых ресурсов центральных контрагентов, вторая часть посвящена методологии оценки собственного капитала CCP в состоянии реструктуризации.
https://www.fsb.org/2020/11/guidance-on-financial-resources-to-support-ccp-resolution-and-on-the-treatment-of-ccp-equity-in-resolution/


СФС: реформы регулирования помогли смягчить влияние пандемии
Совет по финансовой стабильности (СФС) опубликовал ежегодный доклад о ходе проведения и достигнутых эффектах реформ финансового регулирования. Доклад будет представлен саммиту G20, который пройдет 21-22 ноября под председательством Саудовской Аравии. Доклад характеризует пандемию как первую проверку на прочность посткризисной финансовой системы. По оценке СФС, повысившаяся устойчивость крупнейших банков позволила абсорбировать макроэкономический шок. Решительные действия властей поддержали предложение кредитов реальному сектору и способствовали сохранению глобальной финансовой стабильности.
https://www.fsb.org/2020/11/implementation-and-effects-of-the-g20-financial-regulatory-reforms-2020-annual-report/


ОЭСР и ООН представили план объединения глобальных финансов и устойчивого развития
Документ «Framework for SDG Aligned Finance» был представлен ОЭСР и Программой развития ООН на Парижском форуме мира. План призван помочь государству и частным игрокам идентифицировать и определить приоритетность инвестиций, способствующих Целям устойчивого развития ООН. Он предлагает решения по перераспределению капиталов в направлении более устойчивых инвестиций, а также по мобилизации новых инвестиций в особенно нуждающиеся развивающиеся страны, внешнее финансирование которых, по оценке ОЭСР, сократится в этом году из-за пандемии на 700 млрд долл.
https://www.undp.org/content/undp/en/home/news-centre/news/2020/OECD_UNDP_Framework_SDG_Aligned_Finance.html
http://www.oecd.org/development/financing-sustainable-development/Framework-for-SDG-Aligned-Finance-OECD-UNDP.pdf
http://www.oecd.org/newsroom/covid-19-crisis-threatens-sustainable-development-goals-financing.htm


Банк Франции: оффшорные финансовые центры доминируют в международной финансовой архитектуре
Служба пруденциального надзора и санации Банка Франции (ACPR) опубликовала результаты исследования роли оффшорных финансовых центров (OFC) в международной финансовой системе во время и после мирового финансового кризиса. Публикация «Capturing banking flows: The predominant role of OFCs in the international financial architecture» вышла в серии дискуссионных материалов. Авторы предлагают основанную на статистических подходах методологию идентификации и определения значимости OFC как контрагентов в трансграничных банковских операциях. Их список OFC включает 13 стран/юрисдикций, при этом анализ статистики Базельского банка показал, что в среднем степень экстерриториальности банковских активов составляла в конце 2016 года 17,4%, обязательств – 16, 4%. Показатели французских банков находятся примерно на среднем уровне, а среди OFC предпочтение отдается пяти. Исследование также выделяет четыре группы OFC, которым отдают предпочтение финансовые институты в зависимости от региона базирования, отмечая, что географическая удаленность OFC имеет значение.
https://acpr.banque-france.fr/sites/default/files/medias/documents/eng_def_vf2.pdf




Великобритания: законопроект «О нацбезопасности и инвестициях»
Правительство Великобритании внесло в парламент законопроект «О национальной безопасности и инвестициях» (National Security and Investment Bill). В случае принятия новый закон расширит полномочия правительства по проверке инвестиций и выявлению рисков, которые могут возникнуть в случае недружественного приобретения в собственность или получения контроля над предприятиями или активами, имеющими значение для национальной безопасности.
Комментируя документ, глава TheCityUK Майлз Селик отметил как положительный тот факт, что законопроект фокусируется на национальной безопасности, а не на более широких критериях. Он также приветствовал создание Офиса по инвестициям и приветствовал упрощение навигации по режиму проверки инвестиций.
https://publications.parliament.uk/pa/bills/cbill/58-01/0210/20210.pdf
https://www.thecityuk.com/news/thecityuk-respond-to-the-national-security-and-investment-bill/
https://www.cityam.com/the-governments-national-security-and-investment-bill-could-close-the-door-on-global-britain/

Показано 20 последних публикаций.

99

подписчиков
Статистика канала